Высочайшим повелением императора России от 27 февраля 1850 г. определено строительство в Осетии Алагирского серебряно-цинкового завода на базе Садонского месторождения цветных металлов. Возникший около завода поселок на окраине села Салугардан назвали Алагиром. 8 ноября 1851 г. был заложен Свято-Вознесенский собор. Автором проекта и создателем его первой начальной росписи был известный русский архитектор и художник князь Г.Г.Гагарин. Собор построен в византийском стиле из местного материала – розовато-серого туфа.
Свято – Вознесенский собор
19 сентября 1927 г. на основании письма правительства №351 «О порядке закрытия молитвенных зданий
и ликвидации культового имущества» собор был закрыт. В 1930 г. в здании собора организован краеведческий музей. В 1989 г. решением исполкома Алагирского райсовета народных депутатов собор передан РПЦ.
В современном Алагире действует деревообрабатывающий комбинат, завод по производству электрических сопротивлений, пищевые предприятия.
В центре города сохранилась крепостная стена с башнями и бойницами, внутри которой расположен Свято-Вознесенский собор.